【系列专访】氦气全球供给变局与国内产业布局｜中科富海唐丛敏：未来三年供需、国产替代全预判
唐丛敏 中科富海（扬州）气体有限公司总经理
2026 年全球氦气供需持续紧绷，地缘冲突不断冲击跨境气源通道，我国长期依赖进口的氦气产业链风险集中暴露。在 IG CHINA 2026 氦气产业链创新发展和资源开发论坛上，中科富海（扬州）气体有限公司总经理唐丛敏发表《地缘政治影响下国产液氦的机遇与挑战》主题演讲，引发行业高度关注。本文结合其全产业链布局、全国氦气分装与终端运营一线实操经验，围绕 12 大行业核心疑问，完整梳理全球氦气供给周期、供应链风险、国内资源短板、国产高纯氦突破、回收降耗、产业未来机遇与风险等关键研判，为半导体、医疗、科研、气体流通从业者提供产业参考。
短期（2026年内）供给持续收缩：卡塔尔核心LNG/氦装置修复周期3-5年，霍尔木兹海峡航运约束持续；俄罗斯2026年4月起氦气出口配额仅为往年40%，审批周期拉长；美国本土氦储备持续消耗、新增气田投产周期至少3年；阿尔及利亚、澳大利亚增量有限，长协全部锁定欧美客户，无富余货源外销亚太。全球有效氦供给同比2025年下滑32%以上。
中期（2027年）仅小幅修复：俄罗斯少量新增产能、国内BOG提氦项目集中投产，全球供给小幅回升，但增量无法覆盖亚太、中国新增需求；2028年海外新建氦气田、卡塔尔局部装置完成阶段性修复，供给才会出现实质性增量。
短期（2026 年内）：高位震荡、旺季小幅涨价，涨幅大幅收缩，投机炒作被政策与新增供给双重压制；
驱动：俄进口放量 + 中石油长庆油田上古项目稳定国产增量 + 7月10日国家临时禁止氦气出口防外流，三重对冲消除极端涨价基础。
中期（2027 年）：价格明显回落，相较 2024 年溢价大幅收窄；
驱动：国产规模化产能持续释放，海外俄气源稳定供应，国内需求增速被供给增速覆盖。
长期（2028 起）：全球产能集中投产，进入持续下行长周期；
驱动：海外受损产能修复、国内外新增氦气源全面达产，供需缺口实质性收窄。
全球年度氦气总需求约 1.2 亿 Nm³，2026 年有效供给不足 7000 万 Nm³，全年硬缺口达 5000 万 Nm³，其中中国缺口占全球总缺口 45% 以上。
行业统一判断：2028 年下半年是真正供需拐点，2027 年仅阶段性小幅缓和。
唐丛敏明确提出，当前全球氦气供应链正式迈入 3-5 年长期脆弱周期，核心支撑三大逻辑：
卡塔尔、俄罗斯、美国三国合计占据全球 75% 以上氦气产能，单一区域地缘冲突即可扰动全球供给；油气田、提氦工厂建设周期普遍 3-5 年，不存在快速新增产能对冲风险的渠道。
中东气源完全依赖霍尔木兹海峡，俄罗斯远东运输航线单一；液氦专用 ISO 罐箱全球保有量稀缺，单批次制造周期 6-12 个月，航道封锁、罐箱滞留均无短期替代方案。
全球多国逐步将氦气划入战略管控物资：俄罗斯收紧出口配额与审批流程、欧美出台资源出口限制、中东气源优先保障本土与欧美长协，中国采购优先级持续走低。
过去行业依靠多海外气源分散风险的思路已被本轮地缘危机打破，长期产业安全唯一破局路径：国内提氦+氦回收双自主。
针对当下市场焦虑、企业囤氦现象，唐丛敏区分两种行为，明确市场恐慌具备现实产业基础，并非过度反应。 我国氦气对外依存度长期维持 84%-85%，2026 年上半年进口量同比下滑超 60%；半导体、核磁医疗、大科学装置均为刚需且无替代原料。中小型气体分销商常规库存仅 30 天以内，头部晶圆厂应急库存上限不超 90 天，一旦气源中断将直接造成产线停产，企业储备 1-3 个月安全库存属于常规供应链风控手段。
两类囤货行为清晰划分
合理避险行为：下游制造企业、医疗机构签订年度长协；头部气体企业自建液氦储罐、锁定稳定海外长协储备；
恶意投机行为：贸易商买断大量现货、囤积液氦罐箱哄抬市价，无固定下游客户、单纯依靠价差牟利，会放大短期价格剧烈波动。
行业建议
终端生产、医疗机构优先选择中科富海这类具备全产业链布局、自有稳定国产气源的头部企业签订年度锁价长协，减少零散现货采购，规避短期炒作带来的成本剧烈波动。
国内外氦气资源核心差距
长庆、苏里格储量转化周期
长庆、苏里格新增富氦区块完成勘探——管网配套——BOG提氦装置建设——调试达产，完整周期 24-36 个月；已配套LNG工厂的区块周期缩短至12-18个月。例如长庆上古提氦项目2025年开工，2027年才能稳定产出商用液氦。
短期格局判断（2026-2028）
无法改变先天贫氦格局。国内低品位资源决定国产产能天花板有限，仅能作为进口补充；2030年国内规模化多区域提氦项目全部投产后，自给率提升至40%左右，才能大幅降低进口依赖。
目前国家级氦气战略储备基地硬件配套落地，采用 “国企运营、动态轮换” 模式，保供优先级为半导体、核聚变、大科学装置、军工四大核心领域；中科富海等头部气体企业依托自有液槽、储罐搭建商业应急储备，作为国家战略储备市场化补充，跨区域应急调配通道已全部打通。
但两级储备体系存在明显短板：国家战略储备叠加头部企业商业库存，合计仅可覆盖全国 2.5-3 个月核心刚需，仅能应对短期进口中断，无法填补全年供需硬缺口。 唐丛敏强调，中长期保供不能依靠储备兜底，核心抓手仍是国产提氦产能持续扩产、全行业普及氦回收系统。
行业优化方向：各地依托大型分装基地增设区域应急储备点，细分工业氦、电子高纯氦、科研专用氦分类储备，提升专项应急保障能力。
装备与气源自主情况
提纯设备、氦制冷液化设备国内头部（中科富海）已实现100%国产化，全套BOG提氦、低温吸附纯化装备无需海外采购；但短期部分国产项目原料气仍少量依赖海外粗氦，纯本土BOG提取6N氦产能正在快速爬坡，2027年可实现完全不依赖海外粗氦。
各领域认证与渗透率
医疗核磁 5N 氦：渗透率超 45%，国内三甲医院批量切换国产液氦，产品性能完全匹配进口标准；
半导体 6N 电子氦：长三角、珠三角中小晶圆厂渗透率 32%，头部 12 寸晶圆厂进入小批量验证阶段；
航天、大科学装置：国产液氦已批量配套落地，市场渗透率接近 40%。
国产与进口氦气差距
纯度、杂质指标二者基本持平；进口产品拥有三十年连续工况工艺积累，国产氦在超微量杂质动态稳定控制层面仍有小幅优化空间；当前高价格行情下国产氦具备显著成本优势，若市场供应宽松，仍需依靠规模化生产持续降本缩小差距。
国内全部在建、规划 BOG 提氦、合成氨弛放气提氦项目 2026-2027 年全面达产后，全国年产氦总量约 1100-1300 万 Nm³，国内年度总需求 4000-4200 万 Nm³，届时国内氦气自给率提升至 27%-30%。
想要达成 2030 年自给率 40% 的行业目标，仍面临四大核心瓶颈：
国产化成熟度
中科富海配套氦回收纯化装置已规模化落地，压缩机、低温吸附、分离模块全部国产，适配核磁、量子、光刻、聚变装置多场景，性能对标海外品牌，价格降低 40%，售后响应更快，国产化成熟度较高。
氦回收降耗效果
医疗核磁场景：氦回收利用率 75%-85%，外购氦需求减少 7 成以上；
半导体刻蚀、检测设备：综合回收效率 60%-80%；
大科学、聚变磁体：闭环回收可达 90% 以上。
中小企业落地适配方案
氦回收是中小企业对冲气源短缺最优方案之一，但小型工厂、单台核磁设备单独上回收装置初期投入压力大。我们推出设备租赁+回收运维托管模式，无需企业一次性大额投入，按月结算运维费用，大幅降低中小客户使用门槛。
针对大众关心的民用氦气球供应问题，唐丛敏给出明确判断：民用球氦保供优先级远低于半导体、医疗、科研等战略刚需，短期现货紧张、售价上涨是必然趋势，但市场不会出现完全断供。
行业调配资源会优先保障高端产业生产，民用氦供给适度收缩、采购成本上涨，婚庆、节庆气球用气支出增加；同时市面存在空气混合氦替代方案，普通民众无需过度焦虑，不存在无氦可用的情况。
面向气体生产 / 储运企业
坚守长协履约，优先保障长期固定终端客户，不跟风囤积现货倒卖；有序扩充国产提氦、分装、储备产能，增加稳定供给，从根源平抑波动；完善全国配送网络，打通中西部、三四线城市液氦配送渠道，缩小区域价差。
面向下游采购厂商
摒弃现货投机思路，和全产业链头部企业签订1-3年度锁价长协，锁定稳定供货量；按需配套氦回收系统，降低外购氦依赖，从内部对冲供应风险；适当建立1-2个月安全库存，杜绝大规货占用资金、放大市场波动。
面向行业协会
出台行业自律规范，管控恶意囤货、哄抬现货价格行为，搭建供需对接平台，畅通国产液氦验证渠道。
国内两大重点突破赛道
1.技术端：低品位天然气高效提氦工艺迭代，降低单位天然气处理能耗；小型模块化撬装提氦装置，适配中小型LNG、合成氨工厂；超流氦、2K低温回收装备国产化，覆盖高端科研场景；低能耗氦液化机组，进一步压缩生产成本。
2.资源端：四川盆地页岩伴生氦规模化开发；合成氨弛放气、煤化工尾气提氦规模化推广；地热、浅层富氦矿资源勘探开发；全国跨区域氦气储备及调配体系建设。
海外新气源带来的变量
利好：2028年后俄阿穆尔二期、阿尔及利亚新增产能落地，可作为国内补充气源，适度缓解缺口；
潜在风险：海外气源长协优先欧美，对华配额有限，且海运、地缘政策风险长期存在，不能作为核心保供依靠；
长期逻辑：无论海外增量多少，自主国产提氦+氦回收永远是国内产业安全底线。
最大机遇
1.地缘冲突倒逼国产替代提速，国家出台全方位战略扶持政策，资源、能耗、财税配套支持持续落地；
2.半导体、量子计算、可控聚变、大科学装置等高端产业刚需高速扩张，国产液氦市场空间全面打开；
3.国内 BOG 提氦、低温制冷、储运装备全链条技术实现自主可控，具备规模化产业化落地基础；
4.全球氦供应链重构窗口期，国内头部企业具备抢占亚太特种气体市场话语权的机会。
最大风险
1.海外进口渠道持续收紧，短期国产产能无法填补巨大需求缺口，高端制造企业存在停产风险；
2.国内富氦气源协调难度高，提氦项目建设、投产进度不及预期，产能释放滞后；
3.短期行业高利润刺激大量低水平同质化小型提氦项目上马，装备、纯化工艺不达标，劣质低端氦冲击高端电子、科研市场；
